外国投资审查委员会的近期发展

对于有意投资于澳大利亚的中国公司来说，有必要了解澳大利亚的外国投资制度。由于以下几项重要项目的审查结果，澳大利亚外国投资审查委员会 (FIRB) 的动向以及澳大利亚政府对于中国企业投资其资源行业的政策倾向必然受到各方关注:

中钢对 Murchison Metals 的投资 (FIRB 要求该投资不得超过49.9%) ;武汉钢铁公司有意收购 Western Plains Resouces 在南澳大利亚州的磁铁矿项目50%的权益 (该项目 被国防部以国家安全原因否决) ;以及中国铝业未能以280亿澳币与 Rio Tinto 联姻。

外国投资制度近期发生的重大变化是提高了私人投资的申报起点。在此起点以下的投资无须FIRB的审查。

澳大利亚外国投资制度主要由以下几项 构成:

(a) 1975年外国并购法案(FATA);
(b) 1975年关于外国并购法案的规则;
(c) 1989年关于外国并购法案的规则;以及
(d) 外国投资政策。

澳大利亚政府定期更新和公布外国投资政策来为外国投资者提供指引，并且使他们了解他们的投资项目是否能获得批准。虽然外国投资政策不具法律效力，在实务中，如果某项投资项目不符合它的要求，则政府很可能否决该投资项目。

外国投资审查委员会

FIRB 主要负责审查外国投资项目并就这些项目向财政部长提出建议。财政部长 (目前是 Wayne Swan 先生) 负责决定外国投资政策以及批准投资项目。

通常来说，只有当外国投资者收购的澳大利亚公司的股权比例到达或超过15% (或者多个外国投资者合计持股比例超过40%) 并且目标公司的价值超过最低起点时才需要向 FIRB 申报。但对于由外国政府或者其代表机构 (见下文) 所作出的投资，则无论其规模大小，都必须获得 FIRB 的批准。

对于收购澳大利亚城市土地的项目，目前没有设定申报起点。城市土地是指除用于基础生产的土地以外任何土地，包括用于采矿或石油生产的空地。

2009年9月22日，对《1989年关于外国并购法案的规则》的修改正式生效，它调整了向 FIRB 申报的资产价值起点。值得注意的是，此项修改将各类交易的资产价值申报起点统一为2.19亿澳币。此金额将在每年的1月1日根据价格指数作出调整。

另外，取消对非美国企业新设价值达到或超过1,000万澳币的公司需要申报的要求。对于资源行业的投资审查，FIRB的董事在今年9月24日的中澳投资论坛上发表了如下观点: “FIRB更容易接受外国投资者投资于绿地项目的投资比例低于50%，对重要公司的投资比例在15%左右。但是……我们采用个案认定的方式来审查投资项目。”

审查时考虑的要素 – 国有企业尽管做出了上述修改，但它们对于由外国政府及其代表机构 (包括国有企业和主权财富基金) 做出的投资的审查没有任何影响。

财政部长可以否决其认为违背国家利益的外国投资项目。关于 “何为违背国家利益” 在 FATA 中没有做出定义。财政部长公布了六项原则用以判断投资项目是否符合澳大利亚国家利益:

(a) 投资者的业务是否独立于该国政府;
(b) 投资者是否遵守法律以及通常的商业行为准则;
(c) 投资是否妨碍竞争或者导致相关行业的不适当的集中;
(d) 投资是否影响政府的财政收入或其他政策;
(e) 投资是否会影响国家安全;以及
(f) 投资是否影响澳大利亚企业的运作和发展方向以及它对于经济和社会的贡献。

收到申报之后，财政部长应在30天内做出决定并在决定后10天内通知投资者 (除非通过临时决定延长90天)。在实务中，财政部长会发出书面的批准，或者就不能批准的项目与外国投资者进行讨论。财政部长通常也会要求投资者将申报材料撤回之后再重新申报，从而延长审查时间。在认定投资项目是否符合国家利益时，财政部长可以有条件的做出批准。

评论

对于需要向FIRB申报的投资者来说，应注意以下几点:

● 理解与申报相关的政策背景;
● 尽早与FIRB沟通以避免意外;以及
● 估计可能产生的顾虑并作出承诺来消除顾虑。

与澳大利亚政府的政策目标相一致的投资方案能获得战略优势。这些目标包括:

● 带动当地就业机会，尤其是对于贫困群体;
● 高水准的公司治理，职业健康和安全标准，以及合理的环境治理;
● 发展服务于矿业出口行业的基础设施;
● 增加税收 (例如采矿权使用费)